بازار سرمایه چگونه کار می کند؟

چگونه در زمان نوسانات بازار سرمایه گذاری کنیم

توشار سی ساله شغلی پردرآمد و آینده شغلی خوبی دارد. او عادت ماهانه پس انداز را در طول همه گیری به دست آورد و به همین کار ادامه می دهد. به غیر از کسورات بازنشستگی منظم، او عمدتاً در سهام سرمایه گذاری کرده است. او در دو سال گذشته دستاوردهای خوبی نیز داشته است. با این حال، او نگران عملکرد اخیر سرمایه‌گذاری‌های سهامش است و نمی‌داند که آیا سرمایه‌گذاری بیشتر در محصولاتی که ارزششان را از دست می‌دهند، فایده‌ای دارد یا خیر. او فکر می‌کند که باید فعلاً تمام پس‌اندازها و سرمایه‌گذاری‌هایش را متوقف کند و اگر اوضاع شروع به بالا رفتن کرد، دوباره شروع کند. در این بین قصد دارد به تعطیلات برود و اوقات خوشی را سپری کند.

به عنوان یک سرمایه گذار برای اولین بار، طبیعی است که توشار از عملکرد سرمایه گذاری هایش دلسرد شود. با این حال، توشار متوجه نیست که بازارها بهبود خواهند یافت و او باید در موقعیتی باشد که در صورت وقوع چنین اتفاقی سود ببرد. تنها راهی که میسر می شود، ادامه کار خوبی است که او تاکنون در زمینه پس انداز و سرمایه گذاری خود حتی در شرایط بد بازار انجام داده است.

شرکت توشار باید در این زمانه های عدم اطمینان بازار در واقع پس انداز بیشتری داشته باشد. بدنه او به دلیل کاهش ارزش سرمایه‌گذاری‌هایش کوچک می‌شد و بنابراین باید بیشتر پس‌انداز کند تا فرسایش ارزش را جبران کند. اگر او این کار را انجام بازار سرمایه چگونه کار می کند؟ دهد، زمانی که چرخه بازار بچرخد، مجموعه بزرگتری خواهد داشت که از رشد سود می برد.

از سوی دیگر، اگر او اکنون سرمایه‌گذاری‌های خود را متوقف کند یا حتی به قصد سرمایه‌گذاری در زمان بهبود بازارها کنار بکشد، منفعت او به توانایی او در قضاوت دقیق زمانی بستگی دارد که بازار شروع به صعود می‌کند. علاوه بر این، او باید مقدار زیادی پول برای جبران دوره ای که پس انداز نکرده است، وارد کند. این به احتمال زیاد دشوار خواهد بود و سود او در هنگام افزایش بازارها محدود خواهد شد.

او باید در این مرحله قدرت خود را تقویت کند. از آنجایی که او عادت به پس انداز منظم داشته است، باید این کار را ادامه دهد و حتی برای حفظ وضعیت مالی خود در شرایط رکود، آن را افزایش دهد. تا آنجایی که سرمایه‌گذاری‌های او پیش می‌رود، اگر کاهش ارزش سهام باعث ناراحتی او شود، می‌تواند سرمایه‌گذاری‌های خود را بین سهام و ابزارهای با درآمد ثابت تقسیم کند. زمانی که بازارها شروع به تثبیت کردند، برنامه باید به طور سیستماتیک به سمت ارزش سهام تغییر کند.

تمرکز توشار باید بر روی تنوع بخشیدن به سبد خود و سرمایه گذاری در محصولات با هزینه و هزینه کم باشد. پرداخت کارمزد یا هزینه بالا، به ویژه در یک بازار در حال سقوط، در دراز مدت برای پرتفوی او مضر خواهد بود. محصولاتی مانند ETF ها، صندوق های سرمایه گذاری متقابل کم هزینه و سپرده ها متناسب با این صورت حساب هستند. انجام همه این کارها باعث می شود تا سبد او برای زمانی که رشد دوباره اتفاق بیفتد آماده نگه می دارد.

محتوای این صفحه متعلق به مرکز آموزش و یادگیری سرمایه گذاری (CIEL) است.
مشارکت های Girija Gadre، Arti Bhargava و Labdhi Mehta.

ربات تریدر ارزدیجیتال چیست؟ نحوه عملکرد ربات معامله گر (آپدیت ۲۰۲۲)

حضور در بازار سرمایه گذاری ارزدیجیتال شما را هر روز با شگفتی‌های بیشتری مواجه می‌کند که ربات‌ها یکی از آنها هستند. تعجب نکنید! ربات تریدر یا بات معامله‌گر (Trader Bot) قبل‌تر در بازار فارکس و سهام استفاده می‌شد و در حال حاضر ۸۰ درصد بازار سهام در دست این نرم‌افزار است.

این ربات‌ها مدتی است به بازار ارز دیجیتال نیز راه پیدا کرده‌اند و تریدرهای این بازار برای سهولت کار و ترید ارز دیجیتال با سود بیشتر از ربات معامله‌گر ارز دیجیتال استفاده می‌کنند.

ربات‌ ارز دیجیتال مجموعه‌ نرم‌افزارهایی هستند که در زمینه‌‌های مختلف به‌عنوان یک دستیار هوشمند به کمک انسان‌ها می‌آیند. در بازارهای اقتصادی نیز از آن‌ها به‌عنوان دستیار معاملاتی استفاده می‌شود. در این می‌خواهیم به این سوال پاسخ دهیم که ربات تریدر چیست و چگونه کار می‌کند؟

ربات ارز دیجیتال چیست؟

بازارهای سنتی مالی، ساعت مشخصی برای فعالیت دارند و در همان زمان مشخص نوسانات محدود دارند. بنابراین معمله‌گرها در این زمان می‌توانند معاملات خود را مدیریت کنند.

اما بازار رمزارزها در تمامی ساعات شبانه‌روز فعال است و تعطیلی ندارد. تریدرهای ارز دیجیتال برای مدیریت معاملات خود باید تمام طول روز را پای سیستم باشند تا بتوانند معاملاتی با حداکثر سود و کم‌ترین ضرر انجام دهند. ربات ارز دیجیتال به این منظور به‌وجود آمده است که تریدرها بتوانند با کمک آن‌ها سرمایه‌گذاری ارز دیجیتال خود را با اطمینان بیشتری انجام دهند. این ربات‌ها به معمله‌گران کمک می‌کنند تا در لحظاتی که امکان دسترسی به بازار را ندارند و از سیستم خارج شده‌اند، فرصت‌های معاملاتی مناسب را از دست ندهند. به‌طور کلی ربات معامله‌گر ارز دیجیتال یک دستیار معاملاتی است که می‌تواند ۲۴ ساعته خرید و فروش ارز دیجیتال انجام دهد.

ربات تریدر (Trader Bot) چطور کار می‌کند؟

بات تریدر با توجه به الگوریتم‌هایی که سازنده‌ی آن در پیکربندی نرم افزار قرار می‌دهد، کار می‌کند. این ربات‌ها برخلاف تریدرها که گاهی احساسی و هیجانی معامله انجام می‌دهند از احساسات انسانی به دور هستند و به‌طور دقیق بر اساس تحلیل‌های تکنیکال پیش می‌روند. ربات‌ها با توجه به درک و دید سازندگان‌شان به حوزه ارزهای دیجیتال در بازار موفقیت کسب می‌کنند و یا ضرر می‌رسانند. اگر شاخص‌ها به‌درستی برای ربات ارز دیجیتال تعیین نشود، روند اشتباه توسط ربات متوقف نخواهد شد. پس دقت تعیین شاخص در این نرم‌افزارها بسیار مهم است.

برخی ربات‌ها علاوه بر قابلیت خرید و فروش، می‌توانند قیمت‌ها و روند بازار را پیش‌بینی کنند (تحلیل فاندامنتال). توسعه‌دهندگان برای این ربات‌ها طوری کدنویسی می‌کنند که قابلیت تحلیل بازار و پیش‌بینی قیمت را نیز داشته باشند. ‌آن‌ها با افزودن یک الگوریتم اندیکاتور این امکان را برای نرم‌افزار فراهم می‌کنند. در این شرایط ربات رمزارز مانند انسان با‌توجه به اخبار روز و نوسانات بازار خرید و فروش می‌کند.

برخی از نسخه‌های این نرم‌افزارها قابلیت کپی‌برداری از سبک معاملات تریدرهای حرفه‌ای را نیز پشتیبانی می‌کنند (کپی تریدینگ) و مانند آن‌ها عمل می‌کنند تا در معاملات میزان سود بالا و میزان ضرر کم باشد. ربات‌ تریدر (Trader Bot) هنگام رسیدن به سود هدف و در زمان رسیدن به نقطه‌ی حد ضرر (Stop Loss) به‌طور اتوماتیک رمزارزهای تعیین شده را می‌فروشد.

انواع ربات معامله گر بازار کریپتوکارنسی

ربات‌های معامله‌گر زیادی وجود دارد که می‌توان از آن‌ها برای ترید روزانه ارز دیجیتال استفاده کرد. دو نمونه از ربات ارز دیجیتال عبارتند از:

ربات آربیتراژ: این ربات‌ قیمت‌ها را در صرافی‌های مختلف بررسی می‌کند و بر اساس تغییرات معاملات را انجام می‌دهد. با توجه به اینکه نوسان قیمت در صرافی‌های ارز دیجیتال می‌تواند زیاد باشد، ربات آربیتراژ یکی از ربات‌های محبوب تریدرهای ارز دیجیتال است.

ربات وام دهی ارز دیجیتال: این ربات به معامله‌گران ارزهای دیجیتال این امکان را می‌دهد تا به سایر تریدرها وام دهند و آن را بعد از گذشت مدت زمان معینی با سود دریافت کنند.

ربات ترند: یکی دیگر از انواع ربات ارز دیجیتال، ربات ترند است. این ربات با مشاهده رشد قیمت یک ارز مخصوص، یک سفارش خرید در آن ارز باز می‌کند.

تفاوت‌های ربات معامله گر ارز دیجیتال با انسان

ربات‌ ارز دیجیتال هنگام انجام معاملات در مقایسه با انسان دارای برخی تفاوت‌های مهم است که عبارتند از:

سرعت: ربات‌ها مانند مغز انسان ظرفیت محدودی برای پردازش اطلاعات ندارند و در زمانی کوتاه می‌توانند حجم بالایی از داده‌ها را پردازش کنند.

احساس: ربات ارز دیجیتال درگیر هیجان، ترس یا طمع نمی‌شود. این در حالی است که انسان‌ها بیشتر وقت‌ها از روی احساس معامله می‌کنند. اما ربات‌ها طبق الگوریتم‌های مشخص شده و هوش مصنوعی به انجام معاملات می‌پردازند.

ظرفیت پردازش: یک ربات به آسانی می‌تواند چند گیگابایت اطلاعات را در کسری از ثانیه پردازش کند. اما مغز هیچ انسانی قادر به پردازش این حجم اطلاعات در زمان کوتاه نخواهد بود.

زمان معامله: بازار کریپتو خاموشی ندارد و در تمام ساعات شبانه‌روز فعال است. ۲۴ ساعته معامله انجام دادن برای انسان دور از منطق و عقل است. اما ربات ارز دیجیتال به آسانی در تمام طول شبانه‌روز می‌توانند بدون وقفه خرید و فروش انجام دهند.

آیا می‌توان به ربات معامله گر ارز دیجیتال اعتماد کرد؟

میزان اعتماد به ربات دستیار تریدر بسته به انتخاب شماست. هرچقدر این نرم‌افزار و الگوریتم‌های مشخص شده برای آن پیشرفته‌تر باشد، انتخاب مناسب‌تری برای کسب سود و حداقل ضرر است. با مبالغ مختلف می‌توان یک ربات معامله‌گر تهیه کرد. قیمت ربات‌ها بستگی به تعداد معاملاتی که می‌توانند انجام بدهند و ویژگی‌هایی که پشتیبانی می‌کنند دارد.

شاید تا‌کنون در بستر وب با ربات‌های معامله‌گر رایگان آشنا شده باشید. این ربات‌ها به‌هیچ عنوان قابل اطمینان نیستند و استفاده از آن‌‌ها ممکن است تمام سرمایه شما را از بین ببرد. بهتر است حتی برای امتحان نیز سراغ این نرم‌افزارها نروید.

اما به‌طور کلی نباید به ربات‌ ارز دیجیتال اطمینان کامل داشت. هنوز هیچ نرم‌افزار معامله‌گری نتوانسته در رقابت مغز انسان موفق شود. نسخه‌های پیشرفته‌ی این ربات‌ها می‌توانند تا حدودی به معامله‌گران کمک کنند. اما این‌طور نیست که بدون هیچ ریسکی بالاترین سود را برای شخص داشته باشند

اتصال ربات معامله گر به صرافی های ارز دیجیتال

برای این کار باید از طریق API که مخفف Application Programming Interface به معنای رابط برنامه‌نویسی اپلیکیشن اقدام کرد. این برنامه ابزاری برای ارسال و دریافت اطلاعات است. از این طریق می‌توان بدون نیاز به وارد بازار سرمایه چگونه کار می کند؟ کردن اطلاعات کاربری خود و رمز عبورتان می‌توانید ربات تریدر خود را به حساب صرافی مورد نظر متصل کنید. (اگر با رباتی روبه‌رو شدید که از شما چنین اطلاعاتی می‌خواست سریعاً از ادامه کار با آن دست بکشید)

پس از اتصال ربات ارز دیجیتال به صرافی این نرم افزار شروع به خرید و فروش رمزارز به‌طور ۲۴ ساعته در بستر این بازار سرمایه چگونه کار می کند؟ صرافی می‌کند.

هنگام انتخاب ربات تریدر ارز دیجیتال به چه نکاتی باید توجه کرد؟

• به بالا بودن امنیت استفاده از ربات ارز دیجیتال دقت کنید. بسیاری از ربات‌ها رایگان نیستند و ظاهری قابل قبول دارند، اما مشکلات امنیتی ایجاد می‌کنند و در مواردی شما طعمه‌ی کلاهبرداران می‌شوید.
• در رابطه با سازنده‌ها و تجربه‌ی آن‌ها در بازار کریپتوکارنسی تحقیق کنید. بررسی کنید که آیا افراد حرفه‌ای الگوریتم‌ها را در ربات مشخص کرده‌اند یا خیر. اگر استراتژی‌های نادرست برای نرم‌افزار تعیین شده باشد، سرمایه‌ی شما به خطر می‌افتد.
• در رابطه با نوع کدنویسی رباتی که قصد خرید آن را دارید تحقیق کنید. اگر برنامه‌نویسی ربات دقیق و صحیح نباشد مشکلات اساسی ایجاد می‌کند.
• ربات ارز دیجیتال باید قابلیت تعیین استراتژی برای شرایط مختلف بازار را داشته باشد.
• ربات معامله‌گر شما باید به‌طور دقیق و شفاف روند کاری را به شما نشان دهد. کاربر باید کاملاً در جریان فعالیت‌های نرم‌افزار قرار بگیرد.
• بازگشت سرمایه از ارکان مهم در انتخاب ربات است. شما هزینه می‌کنید برای سود بیشتر. پس حتماً به میزان سودی که استفاده از ربات برای شما خواهد داشت توجه داشته باشید.
• به رابط کاربری ربات ترید ارز دیجیتال خود دقت کنید. رابط کاربری باید طوری باشد که شما بتوانید با آن ارتباط برقرار کنید. اگر استفاده از ربات برای شما سخت و گنگ باشد، ممکن است نتوانید آن‌طور که باید و شاید از آن بهره ببرید.

چند بات معروف تریدر ارز دیجیتال برای سال ۲۰۲۰

در حال حاضر تعداد زیادی ربات ارز دیجیتال به بازار معرفی شده است که معامله‌گران برای کسب سود بیشتر از آن‌ها استفاده می‌کنند اما برخی از معروف‌ترین آن‌ها عبارتند از:

• تری کاماز (۳Commas)
• کریپتو هاپر(Cryptohopper)
• شِرِمپی (Shrimpy)
• هاس بات (Hassbot)
• ترید سانتا (TradeSanta)
• کریپتو تریدر(cryptotrader)
• گکو (GEKKO)
• گان بات (Gun bot)
• مارجین (Margin)
• زیگنالی (Zignaly)
• بیتس گپ (Bitsgap)
• لایو تریدر (Live Trader)
• زِن بات (Zen bot)
• کَپ کلاب (cap.club)
• پروفیت تریلر (Profit Trailer)
• بوتی ترید (Botee.Trade)

آیا استفاده از ربات معامله گر در صرافی ارز دیجیتال قانونی است؟

حتماً تا‌کنون بارها مجبور شده‌اید به وب‌سایت‌های مختلف ربات نبودن خود را از طرق مختلف اثبات کنید. با این تفاسیر این سوال پیش می‌آید که آیا استفاده از ربات ارز دیجیتال در صرافی ارز دیجیتال قانونی است؟ بله صرافی‌ها نه تنها با این ربات‌ها مخالفتی ندارند، بلکه از این موضوع استقبال هم می‌کنند. زیرا مهم‌ترین کار ربات‌ها جلوگیری از افت سرمایه هنگام نزولی بودن بازار است و افت سرمایه یکی از مهم‌ترین دلایل خارج شدن تریدرها از بازار و در نتیجه صرافی‌هاست. ربات تریدر جلوی این خروج را می‌گیرد.

خطرات استفاده از ربات های معامله گر

هر چند در این مقاله در ارتباط با مزایای ربات‌ ارز دیجیتال صحبت کردیم اما باید توجه داشته باشید که یکی از چالش‌های اصلی بسیاری از معامله‌گران این است که ربات‌ها می‌توانند بازار را دستکار کنند. زیرا در صورتی که اغلب معامله‌گران از ربات استفاده کنند ممکن است یک تهدید جدیدی به وجود بیاید.

زیرا ربات‌ها می‌توانند با تحریک فعالیت‌های معاملاتی، یک بازار را به صورت غیر واقعی غیرفعال نشان دهند که به نوعی می‌تواند پولشویی بشمار رود. از طرف دیگر این امکان وجود دارد که موسسات با در دست گرفتن اهرم فشار معاملات اتوماسیون را به کار بگیرند و از این طریق به سود‌های غیر منطقی استفاده کنند.

ربات معامله گر ارز دیجیتال رایگان

ربات‌های تریدر رایگان را فراموش کنید. برنامه‌نویسان و توسعه‌دهندگان حرفه‌ای ربات‌های خود را بدون دریافت هزینه در اختیار کاربر قرار نمی‌دهند. ربات معامله‌گر رایگان قطعاً توسط یک متخصص طراحی نشده و می‌تواند سرمایه‌ی شما را به خطر بیاندازد.

آیا از ربات ارز دیجیتال استفاده کنیم؟

در آخر باید بدانید که ربات‌ها با اینکه از بهترین ابزارهای معاملات روزانه شما هستند، آن‌ها هیچ‌گاه نمی‌توانند مانند خود شما تجزیه و تحلیل کنند و در موقعیت‌های مناسب تصمیم‌گیری‌های دقیق انجام دهند. البته شما هم نمی‌توانید مانند یک ربات به‌ دور از احساسات تصمیم بگیرید. اما با این حال نباید صد در صد کار و معاملات خود را به یک ربات تریدر بسپارید. هیچ تضمینی نیست که ربات‌ها شما را به‌طور حتم به سود برسانند.برای ورود به دنیای کریپتوکارنسی بهتر است این ارزها را به‌طور کامل بشناسید و ابزارهای تحلیل فاندامنتال و تحلیل‌های تکنیکال را بیاموزید. بهترین زمان برای استفاده از این نرم‌افزار زمانی است که به‌طور دقیق و کامل به بازار مسلط شده‌اید و تحلیل‌های شخصی و راه‌کارهای اختصاصی خود را یافته‌اید. در این شرایط ربات معامله گر ارز دیجیتال می‌تواند به شما کمک کند تا در تمام ساعات روز فرصت‌های معاملاتی مناسب را از دست ندهید.

بات معامله گر در والکس!

صرافی آنلاین والکس برای صرفه جویی در زمان و راحتی خرید و فروش ارز دیجیتال، ربات معامله‌گر را به زودی به پلتفرم خود اضافه می‌کند. این ربات البه به صورت آزمایشی برای برخی از کاربران فعال شده است. کافی است در صفحه اصلی وب‌سایت والکس یا اپلیکیشن موبایل، بخش ربات را انتخاب کرده و کار خود را شروع کنید.

به زودی دو ربات گرید نقطه‌ای (Spot Grid) و گرید بی نهایت (Infinity Grid) در اختیار کاربران قرار خواهد گرفت. هر دو ربات از محبوب‌ترین ربات‌های معاملاتی بازار هستند و می‌توانند ترید روزانه شما را آسان‌تر کنند. یکی دیگر از مزایای استفاده از این ربات‌های تریدر کارمزد ۰.۱٪ برای استفاده از این بات های در انجام معاملات است.

سوالات متداول

ربات تریدر یک برنامه کامپیوتری است که با خودکارسازی معاملات ارز دیجیتال، امکان انجام معاملات را در هر ساعتی از روز امکان‌پذیر می‌کند.

ربات‌های معامله‌گر زیادی وجود دارد که می‌توان از آن‌ها برای ترید ارز دیجیتال استفاده کرد. یکی از معروف‌ترین آن‌ها ربات آربیتراژ است. این ربات‌ قیمت‌ها را در صرافی‌های مختلف بررسی می‌کند و بر اساس تغییرات معاملات را انجام می‌دهد.

بله صرافی‌ها نه تنها با این ربات‌ها مخالفتی ندارند، بلکه از این موضوع استقبال هم می‌کنند. زیرا مهم‌ترین کار ربات‌ها جلوگیری از افت سرمایه هنگام نزولی بودن بازار است و افت سرمایه یکی از مهم‌ترین دلایل خارج شدن تریدرها.

باید توجه داشته باشید که برنامه‌نویسان و توسعه‌دهندگان حرفه‌ای ربات‌های خود را بدون دریافت هزینه در اختیار کاربر قرار نمی‌دهند. ربات معامله‌گر رایگان قطعاً توسط یک متخصص طراحی نشده و می‌تواند سرمایه‌ی شما را به خطر بیندازد.

بازار سرمایه چگونه کار می کند؟

حتما خیلی از شما که هم اکنون این مطلب را می خوانید در بورس سرمایه گذاری کرده اید یا این که قصد دارید تا در این بازار جذاب و در عین حال پرنوسان،سرمایه گذاری کنید. سرمایه گذاری در بورس اگر با تحلیل و مدیریت ریسک انجام شود می تواند سود خوبی را برای اشخاص به همراه داشته باشد. یکی از راه های سرمایه گذاری در بورس، صندوق سرمایه گذاری است. در این مقاله به این موضوع پرداخته شده است که صندوق سرمایه گذاری چیست و چگونه کار می کند.

سرمایه گذاری در بورس

سرمایه گذاری کردن در بورس از دو طریق انجام می شود: مستقیم و غیر مستقیم.

سرمایه گذاری مستقیم به این شکل است که خود شما مدیریت خرید و فروش سهام و دیگر اوراق بهادار را برعهده می گیرید اما در سرمایه گذاری غیر مستقیم ، مدیریت معاملات بر عهده شما نیست و توسط افراد دیگری انجام می شود.

سرمایه گذاری غیرمستقیم می تواند مزایای زیادی را برای افراد به همراه داشته باشد. افرادی که دانش کافی در بورس ندارند به راحتی از طریق سرمایه گذاری غیر مستقیم می توانند در بازار پرنوسان بورس کسب سود کنند. هم چنین افرادی که دانش کافی برای معامله گری در بورس دارند اما زمان کافی برای رصد بازار بورس ندارند نیز می توانند روی این گزینه حساب باز کنند.

صندوق سرمایه گذاری چیست؟

همان گونه که از نامش پیداست، صندوق سرمایه گذاری در واقع صندوق و مجموعه ای از سهام، اوراق مشارکت ودیگر اوراق بهادار است. این صندوق با پول سرمایه گذاران، اقدام به خرید و فروش اوراق بهادار می کند و هر ماه سود مشخصی را به آنها می دهد.

در واقع شما می توانید صندوق سرمایه گذاری را مانند یک شرکت در نظر بگیرید که پول و سرمایه شما را می گیرد و با آن اقدام به معامله سهام یا دیگر اوراق بهادار می کند و در آخر نیز سودی را به شما می دهد.

صندوق های سرمایه گذاری همگی تحت نظر سازمان بورس فعالیت می کنند و برای معامله گری مجوز دارند. صندوق های سرمایه گذاری مختلفی در بازار بورس ایران وجود دارند که هر کدام می تواند متعلق به نهاد و موسسه خاصی باشد.

شما برای این که در این صندوق ها سرمایه گذاری کنید، باید واحدها یا یونیت های آنان را بخرید. صندوق ها برای این که کار سرمایه گذاری و خرید و فروش را راحت کنند، دارایی های خود را به بخش هایی با نام “واحد” یا “یونیت” تقسیم بندی می کنند. هر شخص می تواند یک یا چند واحد از این صندوق ها را خریداری کند و در صورت نیاز آنها را بفروشد.

مزایای سرمایه گذاری در صندوق سرمایه گذاری

سرمایه گذاری کردن در صندوق ها می تواند برای افراد مزیت های زیادی را به همراه داشته باشد. در زیر به این مزایا اشاره شده است:

1. مدیریت مناسب و حرفه ای :

اولین مزیت صندوق های سرمایه گذاری این است که شما کار معامله گری در بورس را به دست افرادی متخصص می سپارید. افرادی که در صندوق ها فعالیت می کنند سالهاست که در بورس حضور دارند و مشغول معامله گری هستند و بنابراین می دانند با سرمایه شما باید چگونه رفتار کنند و چه معاملاتی را انجام دهند. از همین رو این صندوق ها برای افرادی که در بورس، دانش چندانی ندارند و قادر به تحلیل مسائل نیستند گزینه ای بسیار مناسب محسوب می شود.

2. نقد شدن سریع :

شما می توانید صندوق های سرمایه گذاری را در صورت نیاز به سرعت تبدیل به پول نقد کنید. این کار به وسیله ضامن نقدشوندگی صندوق انجام می شود و هر زمان که شما تصمیم به نقد کردن واحدهای صندوق خود بگیرید ضامن برای شما این کار را انجام خواهد داد.

3. کاهش ریسک :

وقتی که شما پول خود را به دست صندوق ها می دهید از سرمایه گذاری در بورس می کاهید. همان گونه که خودتان هم می دانید سرمایه گذاری در بورس ریسک بالایی دارد و در بسیاری از موارد افراد در این بازار پرنوسان ضرر می کنند. خوبی صندوق ها اینست که سبدی متنوع از دارایی ها در بورس را تشکیل می دهند و با تخصص و تجربه ای که دارند در شرایط سخت هم به شما سود می دهند. بخشی از سرمایه شما صرف خرید دارایی هایی در بورس می شود که درآمد ثابت و مشخصی دارند و مانند سهام نوسان ندارند.

4 .نظارت :

همان گونه که پیش تر هم گفته شد، صندوق های سرمایه گذاری تحت نظر سازمان بورس فعالیت می کنند و توسط سه نهاد بورس، متولی و بازرس مورد بررسی قرار می گیرند. این موضوع باعث می شود تا خیال سرمایه گذاران از صندوق ها راحت شود و ریسک سرمایه گذاری آنها نیز کاهش پیدا کند.

انواع صندوق های سرمایه گذاری

از دیگر مزیت های صندوق سرمایه گذاری، متنوع بودن آن است. شما می توانید صندوق دلخواه خود را به راحتی در بورس پیدا کنید و در آن سرمایه گذاری کنید. هر کدام از این صندوق ها ریسک مشخصی دارند. در زیر به این صندوق ها اشاره شده است:

صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت :

همان گونه که از نامشان پیداست، این صندوق ها درآمدی ثابت دارند و مانند بانک درصد مشخصی سود به سرمایه گذاران خود می دهند. یادتان باشد که در بورس به جز سهام، اوراق بهادار دیگری نیز وجود دارد که سود ثبات و مناسبی دارند. سود این اوراق معمولا چند درصد از سودهای بانکی بالاتر است تا این کار باعث تشویق افراد به سرمایه گذاری شود. صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت، میزان زیادی از سرمایه خود را روی این اوراق سرمایه گذاری می کند و از این طریق به سرمایه گذاران خود سود بیشتری از بانک را می دهد.

صندوق سرمایه گذاری سهامی :

از نام این صندوق پیداست که سرمایه گذاری اصلی آن روی سهام است. این صندوق ها حداقل 70 درصد از دارایی خود را روی سهام سرمایه گذاری می کنند و 30 درصد باقیمانده را نیز روی دیگر موارد مانند اوراق مشارکت، سپرده بانکی و غیره سرمایه گذاری می کنند. از آنجایی که این سرمایه گذاری روی سهام است پس بنابراین ریسک این صندوق نیز بالاتر است اما از طرف دیگر سود بسیار بیشتری نیز دارد.

صندوق سرمایه گذاری مختلط :

در این صندوق همان گونه که از اسمش پیداست انواع سرمایه گذاری ها انجام می شود. حداکثر 60 درصد دارایی صندوق روی سهام سرمایه گذاری می شود و بقیه آن نیز روی اوراق با درآمد ثبات سرمایه گذاری می شود. ریسک این نوع صندوق های سرمایه گذاری از صندوق های سرمایه گذاری سهام کمتر است و سطح ریسک متوسطی دارد.

صندوق سرمایه گذاری قابل معامله(ETF):

این صندوق ها روی ارواق بهادار یا دارایی های فیزیکی(بورس کالا) سرمایه گذاری می کنند. مهم ترین ویژگی این صندوق ها اینست که می توان واحدهای آنها را مانند سهام در بازار فرابورس خرید و فروش کرد. همین موضوع ریسک این صندوق ها را بالا می برد چون مسائل بازار بورس و عرضه و تقاضا روی آنها تاثیر می گذارد.

صندوق های سرمایه گذاری دیگری نیز وجود دارند اما برای کسانی که می خواهند در بازار بورس فعالیت داشته باشند این چند مورد از بقیه مهم تر است.

نتیجه گیری

سرمایه گذاری در بورس ریسک بالایی دارد و اگر افراد دانش و یا زمان لازم برای معامله کردن در بازار بورس را نداشته باشند، به احتمال بازار سرمایه چگونه کار می کند؟ بالا در آن ضرر خواهند کرد. برای همین است که صندوق های سرمایه گذاری در بورس می توانند گزینه بسیار خوبی برای آنهایی باشند که دانش و مهارت کافی را ندارند.

صندوق های سرمایه گذاری پول سرمایه گذار را می گیرند و بر حسب سیاست های خود روی انواع اوراق بهادار سرمایه گذاری می کند و سودش را به شخص سرمایه گذار می دهد. انواع صندوق ها در بورس و زیر نظر این سازمان فعالیت می کنند که هر کدام سطح ریسک خاصی دارند. از میان این صندوق ها می توان به صندوق با درآمد ثابت، صندوق سرمایه گذاری سهامی،صندوق سرمایه گذاری مختلط و صندوق سرمایه گذاری قابل معامله(ETF) را نام برد.

سهمیران

اگر دانشی در زمینه بازار بورس ندارید هیچ نگران نباشید چون سهمیران می تواند به خوبی به شما آموزش دهد تا بتوانید در این بازار معامله گری کنید و سود کسب کنید. سهمیران شعبه ای از کارگزاری حافظ است و سالهاست که در زمینه آموزش و تحلیل مسائل بورس فعالیت می کند. کارگزاری حافظ خود یکی از بهترین کارگزاری حال حاضر کشور است که بهترین خدمات را به مشتریان خود ارائه می دهد.

سهمیران با دوره های آموزشی خود می تواند به شما یاد دهد که چگونه در بازار بورس به تحلیل انواع سهام بپردازید و فرصت های خرید و فروش را شناسایی کنید. سهمیران به شما آموزش می دهد که چگونه برای خود یک استراتژی معاملاتی مناسب داشته باشید تا بتوانید در بازار پرنوسان و پرریسک بورس به درستی حرکت کنید.

دوره های آموزشی سهمیران حاوی آموزش هایی عالی و به روز است که توسط اساتیدی مجرب و متخصص درس داده می شود. سهمیران در کنار آموزش انواع تحلیل ها و کار با اندیکاتورها به شما یاد می دهد که چگونه با مدیریت ریسک معاملات خود در بازار بورس بیشترین سود را نصیب خود کرده و ضرر کمتری متحمل شوید. سهمیران برای افرادی که نگاهی حرفه ای به بورس دارند گزینه ای عالی محسوب می شود.

مدیریت سرمایه در بورس چگونه موفقیت شما را تضمین می‌کند؟

چگونگی مدیریت سرمایه در بورس یکی از موضوعاتی می باشد که هر سرمایه گذار در بدو ورود به بازارهای مالی باید آن را آموزش دیده و در معاملات خود استفاده کند. یکی از انگیزه های افراد برای سرمایه گذاری بازار سرمایه چگونه کار می کند؟ در بازار بورس و یا هر بازار مالی دیگری کسب سود می باشد و این هدف موجب شده که بسیاری از سرمایه گذاران وارد این بازار شوند. اما هر سرمایه گذاری در بدو ورود به بازار بورس باید ریسک های این بازار را بپذیرد تا بتواند با آرامش در بازار معامله کند. قبل از ورود به بازارهای مالی و موفقیت در آن هر سرمایه گذاری به 3 اصل مهم و اساسی توجه کند که به شرح زیر می باشد.

1. کسب دانش
2. مدیریت سرمایه
3. شناخت رفتار و روانشناسی بازار

سه اصل بالا از مهم ترین اصولی می باشد که هر سرمایه گذاری برای موفقیت در بازارهای مالی به آن نیاز دارد و به گونه ای که بدون رعایت اصول گفته شده آن چیزی که در نهایت نصیب سرمایه گذار می شود زیان است و تجربه سرمایه گذاران در بورس نیز موید همین موضوع بوده است. از طرفی یکی از اصول اصلی ذکر شده بحث های مربوط به مدیریت سرمایه در معاملات می باشد به گونه ای که مشاهده شده سرمایه گذاری با علم به موضوع و یادگیری دانش در حوزه مربوطه و از طرفی شناخت رفتار و روانشناسی بازار به سادگی سرمایه خود را از دست داده و علت آن هم عدم مدیریت سرمایه مناسب بوده است.

یکی از نکته هایی که در کلاس های آموزشی مربوط به مدیریت سرمایه در بورس به شدت بر روی آن تاکید دارم این است که سرمایه گذار به محض ورود به بازار سرمایه و در مرحله بعدی آموزش باید ابتدا تمام تمرکز خود را بر روی حفظ سرمایه قرار دهد و در مرحله بعدی به کسب سود از بازار فکر کند. ایجاد این رویه از ابتدا موجب می شود که درگیر هیجان معاملات نشده و سعی کنید معاملات منظمی داشته باشید. پس از همان ابتدای ورود به بازار سرمایه یا هر بازار مالی دیگر دغدغه این را داشته باشید که سرمایه خود را حفظ کنید.

مبحث Drawdown

در بحث مربوط به مدیریت سرمایه در بورس بهتر است با مثالی این موضوع را روشن کنم. فرض کنید که شما با یک سرمایه ای وارد بازار بورس شده اید و به محض ورود به بورس حدود 30 درصد سرمایه تان را از دست داده اید. ایا با خود فکر کرده اید که برای جبران این ضرر باید به چه میزان سود کنید؟ بر اساس قانون Drawdown سرمایه گذاری که 30 درصد زیان کرده است باید حدود 43 درصد سود کند تا بتواند دوباره به اصل سرمایه خود برسد. حال اگر سرمایه گذار در این حالت 50 درصد زیان کند باید 100 درصد سود کند تا بتواند به اصل سرمایه خود برسد. این نشان میدهد که حفظ سرمایه در بازار باید اولویت هر سرمایه گذاری باشد و معاملات خود را به گونه ای تنظیم کند که با اطمینان خاطر وارد معامله شود.

معمولا افرادی که در بازار سرمایه به دنبال نوسان گیری هستند خیلی باید به این موضوع توجه کنند تا با هدف کسب سود کوتاه مدت به سادگی سرمایه خود را از دست ندهند چرا که گفتیم بدست اوردن اصل سرمایه در این حالت بسیار مشکل می باشد. پس حتما اولویت اول سرمایه گذار با فعالیت در هر بازار مالی باید حفظ سرمایه باشد. در بازارهایی مانند فارکس و یا بازار آتی سکه که دارای اهرم می باشد و سرمایه گذار قادر است با چند برابر سرمایه خود معامله کند، حساست موضوع به مراتب بیشتر است چرا که فرضا سرمایه گذار اگر با 5 برابر دارایی خود معامله کند؛ با فرض 1 واحد زیان در سرمایه در کل متحمل 5 واحد زیان می باشد و به همین دلیل باید حساسیت بالاتری نسبت به سرمایه گذاری خود داشته باشد.

محاسبه مقدار سود و زیان (R/R)

یکی از اصول اساسی مدیریت سرمایه در بورس این است که سرمایه گذار در هنگام ورود به معامله باید ریسک و در مقابل میزان بازده خود را تعیین کند ( تعیین میزان RISK/REWARD) قبل از انجام هر معامله سرمایه گذار باید میزان بازدهی خود را از سرمایه گذاری تعیین کند و در طرف مقابل نیز باید بررسی کند که اگر قیمت سهم کاهش پیدا کرد تا چه میزان در بازار زیان می کند. یعنی سرمایه گذار باید بررسی کند که به ازای هر واحد سود حاضر است چه مقدار زیان را تحمل کند. این موضوع به نحوی بررسی میزان ریسک در معاملات می باشد. به طور کلی میزان ریسک به ريوارد در هر معامله باید حداکثر برابر 0.5 باشد.

در مبحث مدیریت معاملات و تعیین R/R در معاملات؛ به عنوان مثال فرض كنيد که قصد خرید سهمی را در قیمت 210 تومان دارید و حد سود سهم 250 تومان و حد ضرر سهم نیز 160 تومان می باشد. آیا در این حالت وارد معامله می شوید؟؟ خب بهتر است بیاییم میزان سود و زیان خود در این معامله را مورد بررسی قرار دهیم. زمانی که سرمایه گذار حد سود 250 تومانی در معامله در نظر میگیرد یعنی انتشار سود 40 تومانی در معامله دارد و زمانی که حد زیان 170 تومانی در نظر میگیرد یعنی انتظار زیان 50 تومانی دارید. حال اگر RISK/REWARD را در این معامله حساب کنید (50/40= 1.25) به عدد 1.235 میرسید که عدد بالایی است و نشان میدهد اصلا نباید وارد این معامله شد چرا که مقدار این نسبت و شرایط ورود به یک معامله خوب را 0.5 در نظر گرفتیم. استفاده از تحلیل تکنیکال یکی از ابزارهای مفید و موثر برای تعیین حد سود و حد زیان می باشد

چه میزان زیان را در معاملات لحاظ کنیم؟

یکی از مهم ترین سوالاتی که در کلاس های اموزشی در خصوص مدیریت سرمایه در بورس از من پرسیده می شود این است که چه مقدار زیان از معامله خارج شویم. نکته اول در این خصوص تعیین R/R در معاملات هست که در بخش بالا در خصوص آن صحبت کردیم. اما یکی از عواملی که موجب می شود سرمایه گذاران متحمل زیان زیادی شوند این است که یا حد زیان را در معاملات خود در نظر نمی گیرند و اجازه میدهند که زیانشنان بزرگ تر شده و دیگر تمایلی برای فروش سهم ندارند و یا اینکه با معاملات پی در پی و همراه با زیان باعث از بین رفتن سرمایه شان می شوند. گاهی اوقات میبینیم که معامله گر هیچ نظارتی بر حساب ها ندارد و به زیان اجازه پیشروی می دهد تا جایی که بخش زیادی از سرمایه اش را از دست میدهد. برای مدیریت معاملات باید مقدار زیان خود را طوری تنظیم کنید که در هر معامله بیشتر از 3% کل سرمایه وارد زیان نشوید. حال قصد داریم با یک مثال این بخش را توضیح دهیم. فرض کنید که 100 میلیون تومان دارید و قرار است سهمی مانند سایپا با قیمت 130 تومان را خریداری کنید. حد ضرر خود را در محدوده 100 تومان قرار داده اید. با توجه به در نظر گرفتن 3% زیان در هر معامله که مقدار آن برابر با 3 میلیون تومان می باشد سرمایه گذار باید 100000 برگ سهم خریداری کند و کل سرمایه درگیر در سهم هم 13 میلیون تومان می باشد که حدود 13 درصد کل سرمایه می باشد.

مدیریت سرمایه، طراحی یک سیستم معاملاتی

در مباحث مربوط به مدیریت سرمایه این را مد نظر داشته باشید که همیشه سرمایه گذاران در بازار سرمایه زیان میکنند اما نکته حائز اهمیت این است با یک مدیریت سرمایه درست و منطقی، برایند سوداوری مناسبی داشته باشند تا بتوانند فعالیت همیشگی در بازارهای مالی داشته باشند. از طرفی طراحی یک سیستم معاملاتی مناسب که بتواند در هر مرحله پاسحگوی نیاز معاملاتی هر سرمایه گذاری باشد برای ترید کردن بسیار لازم و ضروری بازار سرمایه چگونه کار می کند؟ است. یعنی سرمایه گذاران برای طراحی یک سیستم معاملاتی مناسب باید 6 مرحله را اجرا کنند که شامل:

مرحله اول: بازه زمانی خاص خود را انتخاب کنید.

مرحله دوم: روند را تشخیص دهید و از آن تایید بگیرید.

مرحله سوم: نسبت ریسک و ریوارد خود را تعیین کنید.

مرحله چهارم: مقدار سرمایه ای که قصد ورود به سهم را دارید تعیین کنید.

مرحله پنجم: نقاط ورود و خروجتان را مشخص کنید.

مرحله ششم: از سیستم‌تان استفاده کنید و با آزمون و خطا کارایی آن را افزایش دهید.

هر سرمایه گذاری باید قبل از انجام معامله شش مرحله گفته شده را رعایت کند و این اطمینان خاطر را داشته باشد که مرحله به مرحله را اجرا کند . به عنوان مثال در مرحله پنجم گفته شده که ” نقاط ورود و خروجتان را مشخص کنید ” یعنی اگر وارد معامله ای شدید که به حد زیان رسید سریعا از معامله خارج شوید.

اصل سرمایه در بورس چگونه تضمین می‌شود؟

از آنجایی که سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه همواره با ریسک همراه بوده، طی هفته‌های گذشته سازمان بورس و اوراق بهادار موافقت اصولی خود را با صندوق‌های تضمین اصل سرمایه اعلام کرده است تا در عین تضمین اصل سرمایه در دوره نزول، سود دهی در دوران صعود را هم حاصل ‌کند.

ایسنا نوشت، شاید ناخوشایندترین ریسک سرمایه‌گذاری در بورس برای افراد، مخصوصا تازه واردها، کاهش اصل سرمایه‌ یا آورده اولیه‌ای باشد که وارد این بازار می‌کنند، چرا که بعضا این سرمایه از محل دارایی‌هایی اصلی افراد تامین می‌شود. سرمایه‌گذاران از یک طرف مایل نیستند اصل سرمایه‌ آنها متوجه ریسک و ضرر شود؛ از طرف دیگر علاقه‌مند هستند در شرایط رشد و صعودی شاخص نیز از بازدهی و سود برخوردار شوند. در این راستا، یک سازوکار جدید در بازار سرمایه ایجاد شده است که به زودی وارد بازار خواهد شد. این ابزار جدید در عین تضمین اصل سرمایه در دوره نزول، سود دهی بازار سرمایه چگونه کار می کند؟ در دوران صعود را هم حاصل می‌کند.

طی هفته‌های گذشته سازمان بورس و اوراق بهادار موافقت اصولی خود را با صندوق‌های تضمین اصل سرمایه اعلام کرده است، ‌ این صندوق‌ها اصل سرمایه‌ای که افراد وارد بازار می‌کنند را با سازوکارهای خاص خود تضمین می‌کنند.

روش های ضمانت اصل سرمایه

صندوق‌های مذکور رکن ضامن دارند، به عبارت دیگر در صورت عملکرد نامطلوب صندوق به هر حال اصل سرمایه یا همان آورده اولیه تضمین می‌شود. البته بین ارکان تضمین تفاوت‌هایی وجود دارد. در نوع اول که تضمین با ضمانت سبدگردان است، شرکت سبدگردان ارائه‌دهنده صندوق، که از لحاظ توان مالی و حسن سابقه مورد تایید سازمان بورس است، تضمین‌کننده بوده و در صورت زیان، اصل سرمایه را تضمین می‌کند.

صندوق تضمین با ضمانت سبدگردان به صورت صدور و ابطالی است. این نوع صندوق همچنین در رده صندوق های سرمایه گذاری مختلط رده بندی می شود که به سرمایه گذاران امکان بهره مندی از رشد بازار را هم در زمان رشد بازار در کنار تضمین آورده اولیه در زمان افت بازار خواهد داد. قیمت خرید هر واحد آن در پذیره نویسی ۱۰۰۰ تومان است.

در نوع دوم که تضمین با ضمانت سرمایه‌گذاران صورت میگیرد، تضمین با رکن ضامن اهرم است که ساز و کار پیچیده‌ای دارد. در این نوع صندوق ابتدا یک صندوق قابل معامله (ETF) پذیره نویسی می‌شود که حداقل مبلغ مورد نیاز برای خرید واحدهای این صندوق ۱۰۰ میلیون تومان است. اصل سرمایه نیز در این صندوق، تضمین نمی‌شود و با ریسک همراه است. پس از صدور مجوز تاسیس این صندوق قابل معامله (ETF) و شروع فعالیت آن، صندوق دیگری به صورت صدور و ابطالی پذیره‌نویسی می‌شود که در واقع اصل سرمایه این واحدها تضمین می‌شود و رکن ضامن این صندوق همان صندوق ETF اولیه است که با ریسک همراه بود. به عبارتی به ‌جای سبدگردان، سرمایه‌گذاران صندوق ETF ضامن واحدهای صندوق تضمین می‌شوند.

تفاوت دو نوع صندوق تضمین بازار سرمایه چگونه کار می کند؟ اصل سرمایه چیست؟

در صندوق نوع اول که تضمین با رکن ضامن انجام می‌شود، از زمان تاسیس صندوق، می‌توان واحدهای این صندوق که دارای تضمین است را خریداری کرد اما برای خرید واحدهای دارای تضمین صندوق نوع دوم که تضمین با مکانیزم اهرمی است ابتدا باید صبر کرد تا پذیره‌نویسی واحدهای قابل معامله این صندوق تکمیل شود.

صندوق تضمین با رکن ضامن را شرکت سبدگردان آن صندوق تضمین می‌کند در حالی که واحدهای دارای تضمین صندوق تضمین با مکانیزم اهرمی را سایر سرمایه‌گذارانی که واحدهای قابل معامله این صندوق را خریداری کرده‌اند، تضمین می‌کنند.

از این جهت واحدهای قابل معامله صندوق تضمین با مکانیزم اهرمی برای سرمایه‌گذاران آن دارای ریسک بیشتری نسبت به ضامن سبدگردان به خصوص در دوره های افت شدید بازار است.